Активы МФО перевалили за триллион тенге: рынок стремительно растёт и не сбавляет оборотов

По итогам третьего квартала 2022 года активы микрофинансовых организаций РК впервые перевалили за 1 трлн тг — рост за год составил 44,3%. Развитие сектора МФО удерживает стремительные темпы, опережая других игроков финансового рынка — банки, страховые компании и прочих.

В частности, портфель кредитов МФО за год вырос сразу на 47,2%, до 875,4 млрд тг, а за пять лет продемонстрировал рост в весьма внушительные 5,8 раза. При этом микрофинансовые организации сегодня являются лицензированными участниками зрелого рынка. Так, к примеру, доля займов с просрочкой платежей свыше 90 дней в секторе МФО составляет всего 7,4%, что говорит о сбалансированном подходе при выдаче займов, риск-ориентированной бизнес-модели и, соответственно, об устойчивости ключевых игроков сектора.

Важно отметить: МФО находятся под надзором и контролем финансового регулятора страны, Агентства Республики Казахстан по регулированию и развитию финансового рынка.

В рэнкинге МФО по сумме активов первое место традиционно заняла крупнейшая в стране микрофинансовая организация KMF: 230,3 млрд тг, или более 22% рынка. С начала года активы компании выросли сразу на 25,9%. Кредитный портфель, в свою очередь, превысил 202 млрд тг — также рекорд в секторе. KMF предоставляет клиентам индивидуальные и групповые микрокредиты на следующие виды деятельности: бизнес, полеводство и животноводство, оказание услуг, потребительское кредитование и производство товаров.

KMF осуществляет свою деятельность на рынке Казахстана на протяжении 25 лет. Подобного срока и финансовых показателей, говорящих о надёжности и устойчивости компании, достигли немногие БВУ РК, не говоря уже про МФО. Кроме того, надёжное финансовое положение компании подтверждает выполнение пруденциальных нормативов. К примеру, коэффициент достаточности собственного капитала k1 составил 0,212, при требуемом значении регулятора k1≥0,1.

На втором месте по сумме активов расположилась «Тойота Файнаншл Сервисез Казахстан», которая занимается только автокредитованием. Активы компании с начала года выросли на 20,9%, до 147,5 млрд тг. Компания также выполняет все пруденциальные нормативы.

Замыкает топ-3 МФО MyCar Finance: 138,9 млрд тг. Компания также выдает только автокредиты.

Тройка лидеров формирует 50% рынка МФО и играет важную роль в развитии сектора. При этом наиболее значительное социально-экономическое влияние оказывают МФО, деятельность которых не ограничивается одним продуктом (например, автокредитованием), а распространяется на все сегменты — МСБ, потребительское кредитование и прочие.

Высокий уровень надёжности и устойчивости крупнейших МФО подтверждается и кредитными рейтингами от международных рейтинговых агентств. Так, к примеру, МФО KMF имеет от агентства Fitch Ratings рейтинг B+, прогноз «Стабильный». По национальной шкале рейтинг и вовсе составляет BBB(kaz). Подобные показатели не уступают рейтингам многих крупных БВУ РК.

Другие крупные МФО также имеют достаточно высокие рейтинги. К примеру, рейтинг «Тойота Файнаншл Сервисез Казахстан» от Fitch Ratings составил BBB+, прогноз «Стабильный», «ОнлайнКазФинанс» от S&P Global Ratings — B, прогноз «Стабильный», «Арнур Кредит» от Fitch Ratings — B, прогноз «Стабильный».

Высокий уровень надёжности крупнейших МФО позволяет им привлекать фондирование через выпуски облигаций и займов от крупнейших международных финансовых институтов.

Если несколько лет назад рынок МФО был относительно небольшим и слабо контролировался, то сейчас крупнейшие игроки фактически уже составляют серьёзную конкуренцию казахстанским банкам, оказывают положительное влияние на доступность финансирования в РК и развитие МСБ.